2024上半年,,山西汾酒實現(xiàn)營收227.46億元,,同比增長19.65%;實現(xiàn)凈利潤84.10億元,,同比增長24.27%,。此次業(yè)績說明會上,山西汾酒圍繞投資者關(guān)心的下半年營銷舉措,、技術(shù)研發(fā),、省內(nèi)外經(jīng)營狀況,融資計劃,、股權(quán)激勵等問題(部分問答內(nèi)容相近,,已進行必要刪減),均予以詳盡解答,。 以下為問答實錄,。 問:下半年有哪些營銷新舉措? 答:下半年將繼續(xù)圍繞“產(chǎn)品,、渠道,、品牌”開展科學(xué)營銷、提質(zhì)挖潛,,推出更多滿足市場需求的新產(chǎn)品,,逐步推進五碼合一新產(chǎn)品的市場導(dǎo)入,抓住重要節(jié)點開展品牌傳播與渠道推廣的協(xié)同聯(lián)動,,促進渠道動銷的同時,,提升品牌忠誠度與美譽度。具體措施包括: ● 產(chǎn)品創(chuàng)新與升級 持續(xù)研發(fā)和推出符合消費者需求的新產(chǎn)品,,特別是在文化價值提煉、健康,、環(huán)保,、個性化需求等方面進行匹配創(chuàng)新。對現(xiàn)有產(chǎn)品線進行優(yōu)化升級,,提高產(chǎn)品質(zhì)量和性能,,增強市場競爭力。 ● 渠道拓展與優(yōu)化 深化線上線下融合,,加強電商平臺,、社交媒體等新興渠道的開發(fā)與運營,拓寬銷售渠道,。優(yōu)化傳統(tǒng)經(jīng)銷商網(wǎng)絡(luò),,提高經(jīng)銷商的服務(wù)能力和效率,,增強渠道的穩(wěn)定性和忠誠度。探索新的銷售模式,,如直播帶貨,、社區(qū)團購等,以適應(yīng)消費者多樣化的購物習慣,。 ● 品牌建設(shè)與傳播 加強品牌故事的傳播,,通過內(nèi)容營銷等方式講述品牌的歷史和文化,增強品牌的文化內(nèi)涵,。利用大數(shù)據(jù)結(jié)合汾酒“數(shù)質(zhì)化”技術(shù)進行精準營銷,,提高廣告投放的效果和轉(zhuǎn)化率。舉辦各類品牌活動,,如新品發(fā)布會等,,增加品牌的曝光度和互動性。 問:研發(fā)費用增長36%主要原因是什么,? 答:您好,,主要是上半年投入的研發(fā)支出增加,感謝您對公司的關(guān)注,。 問:在技術(shù)研發(fā),、科技賦能方面,公司做了哪些,? 答:上半年公司以科技創(chuàng)新為著力點,,開展關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān),加強應(yīng)用研究,,提高科技成果轉(zhuǎn)化率,,全力推進各項重點工作做優(yōu)做實。與中國農(nóng)業(yè)科學(xué)院作物科學(xué)研究所合作開展汾酒專用大麥等原糧品質(zhì)標準研究,,與南開大學(xué)醫(yī)學(xué)院合作開展竹葉青酒功能成分解析及活性評價,,用現(xiàn)代科技語言向消費者傳達產(chǎn)品優(yōu)勢,賦能品質(zhì)營銷,。緊跟市場發(fā)展需求,,積極推進防偽溯源和包材供應(yīng)鏈創(chuàng)新應(yīng)用,進一步實現(xiàn)新時代數(shù)字化防偽,、數(shù)字化營銷,。 問:公司提出了“釀美酒、儲老酒,、售美酒”的品質(zhì)綱領(lǐng),具體有哪些舉措,? 答:上半年,,公司注重前瞻謀劃,,加強協(xié)同調(diào)度,以計劃與生產(chǎn)的高效銜接確保市場產(chǎn)品的有序供應(yīng),。釀酒生產(chǎn)全方位強化“三基”工作,,原酒整體質(zhì)量指標同比持續(xù)提升,成品包裝不斷推進精益化管理,,推進采購,、倉儲、物流管理線上系統(tǒng)升級,,供應(yīng)鏈系統(tǒng)數(shù)字化程度不斷加深,。 持續(xù)推動汾酒“第一車間”建設(shè),擴大原糧基地規(guī)模,,優(yōu)化原糧種植布局,,全方位夯實糧食安全根基。積極響應(yīng)省委,、省政府號召,,持續(xù)推動“杏花村汾酒”專業(yè)鎮(zhèn)做強做大,籌備公司擴產(chǎn)增儲項目建設(shè),,搶抓施工進度,,2030等重點工程項目全面推進。 問:在品牌建設(shè)和文化傳播上公司做了哪些工作,? 答:上半年公司制定汾酒文化遺產(chǎn)保護總體規(guī)劃方案,,梳理申報國家級、省級非遺名單,,開展非遺傳承活動評估工作,,參加商務(wù)部舉辦的“中華老字號授牌儀式”“竹葉青”獲評第三批中華老字號,汾酒活態(tài)文化建設(shè)取得新突破,,講好山西故事,,弘揚山西優(yōu)秀傳統(tǒng)文化。 問:在人才培養(yǎng)方面,,公司有哪些舉措,? 答:上半年,公司持續(xù)加大人才招聘力度,,深化全員績效管理,,啟動知識管理工程,推進人力資源系統(tǒng)建設(shè),。聯(lián)合清華大學(xué)開展“精英計劃培訓(xùn)班”,,組織公司324名青年基層管理人員赴上海交通大學(xué)開展“雛英計劃”干部教育培訓(xùn),有效促進了干部綜合能力的提升,。有序開展第五批中國特色企業(yè)新型學(xué)徒培養(yǎng)工作,,共培養(yǎng)學(xué)徒120余人,。在廣東省、四川省,、湖北省開展了17場“清香飄萬里?汾酒竹葉青全國重點市場百場巡講”營銷賦能培訓(xùn),,涉及經(jīng)銷商及業(yè)務(wù)員1200余人,全面提升了營銷隊伍的專業(yè)素質(zhì)和專業(yè)技能,。 問:我司今年的會計師事務(wù)所選定哪家了,?若未選定,請問是什么原因,? 答:您好,,公司會根據(jù)工作情況及時披露相關(guān)公告,請持續(xù)關(guān)注公司公告信息,,感謝您的關(guān)注,。 問:公司是直銷為主還是經(jīng)銷為主,占比如何,,公司如何管理經(jīng)銷商的定價行為,? 答:公司酒類銷售以代理方式為主,感謝您的關(guān)注,。 問:二季度的利潤增長相對放緩是否是階段性發(fā)貨調(diào)整的所致,?其實上半年的增速是符合公司之前提出的年度經(jīng)營計劃,,但很多投資者會擔心下半年會出現(xiàn)增長進一步放緩,。能否介紹一下汾酒不同產(chǎn)品發(fā)貨節(jié)奏的季度調(diào)配,給市場一些定心丸,? 答:感謝投資者的關(guān)注,,公司積極順應(yīng)行業(yè)趨勢,始終堅定品牌自信,,積極夯實基礎(chǔ),、調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu),加強渠道和終端掌控能力,,優(yōu)化盈利模式,,保證品牌勢能持續(xù)積聚、市場健康有序發(fā)展,,力爭實現(xiàn)業(yè)績平穩(wěn)增長,。 問:其他收益減少70%主要原因是什么? 答:主要是本期收到政府補助減少,。 問:經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額增長52%主要原因是什么? 答:主要是本期銷售商品,、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金增加,。 問:上半年做了哪些營銷動作? 答:2024上半年,汾酒的營銷策略緊密圍繞其復(fù)興綱領(lǐng)展開,,主要集中于提升產(chǎn)品力和構(gòu)建產(chǎn)品矩陣優(yōu)勢,。系統(tǒng)化推動“酒+文化”“酒+文旅”的融合發(fā)展戰(zhàn)略,。上半年成功上市了文旅老白汾產(chǎn)品,,為白酒與旅游行業(yè)的跨界合作提供了全新的視角。上市發(fā)布五碼合一版本的青花20和老白汾10新品:通過科技賦能,,推動次高端與腰部產(chǎn)品的高質(zhì)量發(fā)展。完善核心產(chǎn)品體系化建設(shè):研發(fā)多規(guī)格,、多容量的非標品,,以滿足消費者在不同場景下的多樣化需求,。 通過多種渠道和方式,,加強汾酒品牌的曝光度和認知度,提升品牌形象,。舉辦品牌活動:組織各類品牌活動,,如品鑒會、贊助類等,,增強消費者對汾酒品牌的認知和認同,。強化品牌故事傳播:深入挖掘汾酒的品牌故事,通過“醉美中國年”主題IP的形式進行傳播,,增強汾酒品牌的文化底蘊和情感共鳴,。 問:針對消費者培育工作,公司有什么舉措,? 答:公司通過對市場進行深入研究精準定位目標消費客群,,主要聚焦核心消費人群和核心消費場景,通過開展持續(xù)不斷地宴席推廣,、圈層拓展和事件營銷等工作,,進一步拓展消費人群,培育清香口感和品牌忠誠度,。 問:公司今年上半年中高價酒類和其他酒類銷量分別是多少噸? 答:上半年中高價酒類銷售收入為164億元,,其他酒類為62億元,。 問:面對今年宏觀經(jīng)濟,,消費低迷等情況,公司采用什么方式應(yīng)對的,?銷售策略如何調(diào)整應(yīng)對,? 答:公司將繼續(xù)踐行汾酒復(fù)興綱領(lǐng),堅持“四輪驅(qū)動,、專業(yè)運營,、夯實基礎(chǔ)、防范風險”的十六字營銷工作方針,,持續(xù)推進“抓青花,、強腰部、穩(wěn)玻汾”的產(chǎn)品策略,。深入推進“汾享禮遇”,,強化渠道勢能。 問:公司有調(diào)研過年輕一代對酒桌文化和白酒的看法么,?怎么預(yù)測未來的白酒需求,? 答:汾酒從年輕消費者的需求出發(fā),推出更加符合年輕人口味的產(chǎn)品,,通過社交媒體等方式進行營銷,,打造出更加年輕、時尚,、個性化的品牌形象,。將白酒與音樂、藝術(shù),、時尚等文化元素進行結(jié)合,,打造出更加有趣、有文化內(nèi)涵的消費場景,,吸引年輕人的關(guān)注,。通過與愛頓博格聯(lián)名推出“汾酒酒心巧克力”,組織汾酒雞尾酒品鑒會等活動,,吸引年輕消費者,。感謝關(guān)注! 問:青花系列上半年表現(xiàn)怎樣,? 答:從品牌上看,,上半年通過一系列品牌傳播和產(chǎn)品升級換代,進一步提升了青花汾酒的品牌價值與消費熱度,。從渠道上看,,通過深耕渠道管理和強化消費培育,青花汾酒全系產(chǎn)品較去年同期實現(xiàn)兩位數(shù)增長。 問:今年以來省內(nèi)市場發(fā)展情況,? 答:上半年,,汾酒在山西省內(nèi)市場繼續(xù)保持穩(wěn)步增長,產(chǎn)品結(jié)構(gòu)進一步上升,。省政府推出的一系列刺激消費政策,,如發(fā)放消費券、舉辦購物節(jié)等,,有效促進了消費者對高品質(zhì)白酒的需求,。此外,在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級方面根據(jù)市場需求和消費者偏好,,不斷優(yōu)化產(chǎn)品線,提升了玻汾以上產(chǎn)品的占比,,增強了產(chǎn)品的市場競爭力,。 問:省外發(fā)展情況? 答:省外市場銷售占比進一步提升,,其中,,上海等客戶、終端培育較好的地區(qū),,實現(xiàn)快速增長,。市場拓展成效顯著,在省外市場進行了積極的拓展工作,,通過與當?shù)亟?jīng)銷商的緊密合作,,成功開拓了部分空白市場。針對省外市場的特點,,圍繞“汾享禮遇”的進行全面推進,,結(jié)合品牌宣傳及推廣策略,通過線上線下相結(jié)合的方式,,提高了品牌在省外的知名度和影響力,。 問:汾享禮遇進展如何? 答:汾享禮遇從去年四季度開始運作以來,,按照分類分級的推進思路,,在做好流通渠道汾享禮遇的基礎(chǔ)上,制定團購,、商超渠道汾享禮遇操作辦法,,進一步完善汾享禮遇內(nèi)涵、擴大汾享禮遇模式覆蓋范圍,,實現(xiàn)不同渠道精細化管理,,緊跟市場動態(tài)做好渠道激勵;開展多形式、多頻次的終端互動活動,。 問:中秋剛剛過去,,這幾天業(yè)內(nèi)都在議論白酒今年遭遇”最冷中秋“。想問一下,,公司是否對白酒“旺季不旺”有同感,?中秋公司產(chǎn)品動銷如何?大家都在說大眾價位產(chǎn)品消費力更強,,是否意味著玻汾今年將迎來更亮眼的增長,? 答:公司中秋各項營銷工作正在有序進行中,中秋期間五碼合一新版青花汾酒20和老白汾10上市銷售,,通過“與花與酒醉中秋”活動開展終端互動和消費者互動,,有效推動了中高端及腰部產(chǎn)品的終端動銷。公司將繼續(xù)通過玻汾的調(diào)控來推進薄弱市場的招商和消費培育,。 問:公司境內(nèi)外銷售占比如何,,境外主要銷往哪些國家? 答:今年,,公司通過持續(xù)鞏固拓寬全球銷售網(wǎng)絡(luò),,加速國際市場拓展,建立優(yōu)質(zhì)合作關(guān)系,。借助事件營銷活動,,擴大品牌影響。舉辦品鑒免品和展會推廣活動,,擴大消費圈層和品牌曝光,。加強文化和媒介傳播,促進對外貿(mào)易發(fā)展,。打造國際營銷體系,,以文化、工藝,、品牌國際史為主要內(nèi)容,,持續(xù)進行海外市場消費者培育,實現(xiàn)了海外市場的快速增長,。 問:公司在長江以南市場表現(xiàn)如何,? 答:2024年上半年,長江以南市場整體增速高于全國水平,,上海,、湖北、云南等省區(qū)實現(xiàn)了較快增長,。 問:茅臺已經(jīng)做出表率,,將分紅率提高到不低于75%且一年分兩次,請問汾酒為何不跟進?我司準備什么時候也提高分紅率呢,?或者加大分紅次數(shù)呢,? 答:基于對公司未來發(fā)展前景的信心、對公司價值的認可和切實履行社會責任的目的,,堅定市場信心,,控股股東對上市公司股份進行了增持。 未來,,公司將切實履行上市公司的責任和義務(wù),,通過良好的業(yè)績表現(xiàn),穩(wěn)健的經(jīng)營管理,,規(guī)范的上市公司治理運作,,結(jié)合實際經(jīng)營情況和資金需求,逐步加大現(xiàn)金分紅比例,,穩(wěn)步提升投資者回報水平,。 問:公司大量租賃關(guān)聯(lián)方的房屋產(chǎn)生大量的租賃負債利息支出,是否合理,?是否影響上市公司權(quán)益? 答:租賃費用主要是公司租賃中國汾酒城釀酒資產(chǎn),,為公司高質(zhì)量發(fā)展增強了產(chǎn)能儲備,。 問:收回投資所收到的現(xiàn)金增長209%主要原因是什么? 答:主要系本期收回到期的定期存款增加所致,,感謝關(guān)注,。 問:收到的稅費返還增長242%主要原因是什么? 答:您好,,主要系本期收到的進出口退稅增加所致,,感謝關(guān)注。 問:公司理財資金逐年增加,,利息收入?yún)s逐年減少,,利息支出且逐年增加是什么原因? 答:公司結(jié)合自身實際情況,,積極利用閑置資金購買定期存款,、大額存單等進行理財,提高資金使用效率,,投資收益收入逐年增長,。 問:公司估值已處于歷史地位,公司主要核心管理人員可否表態(tài)增持公司股票,,與公司市值共進退,,以表對公司發(fā)展信心? 答:感謝您的關(guān)注。 問:公司中高價酒類的分類金額是多少? 答:根據(jù)公司未來發(fā)展規(guī)劃及產(chǎn)品策略,,公司將每升130元以上產(chǎn)品劃分為中高價酒類,,將每升130元以下產(chǎn)品劃分為其他酒類。 問:青花20包裝是否更新,,是如何考慮的? 答:上半年,,公司在云南昆明經(jīng)銷商會議期間發(fā)布了青花汾酒20新品,,對產(chǎn)品包裝進行了優(yōu)化升級,瓶蓋內(nèi)部增加了防拔造假技術(shù),,同時植入RFID芯片,,支持NFC讀取功能,消費者可以通過手機輕松查詢產(chǎn)品真?zhèn)?。實現(xiàn)了"五碼合一"功能,,消費者可通過開瓶掃碼獲得微信紅包。 問:老白汾下一步打算怎么做,? 答:老白汾和巴拿馬作為公司自營產(chǎn)品矩陣中腰部的代表性產(chǎn)品,,近年來銷售額雙雙快速增長。公司已成立巴拿馬項目組(含老白汾),,針對該產(chǎn)品進行專業(yè)運營,。 現(xiàn)階段,老白汾包裝已進行煥新升級,、引入五碼合一,,通過專業(yè)化團隊加全新產(chǎn)品發(fā)力各渠道環(huán)節(jié),通過專業(yè)化的運營,,將其培育成清香市場的中堅力量,。通過精細化的分級,實現(xiàn)市場,、產(chǎn)品和費用的聚焦,,高質(zhì)量地鞏固根據(jù)地市場,發(fā)展?jié)摿κ袌?,培育?dǎo)入期市場,。通過終端拓展、宴席推廣和新品導(dǎo)入實現(xiàn)保存量,、拓增量,,提升腰部產(chǎn)品市場占有率。 問:我司推出”巨匠“系列產(chǎn)品的戰(zhàn)略考量是什么,?也是定位于超高端的年份酒嗎,? 答:汾酒“巨匠”系列將傳統(tǒng)工匠精神與現(xiàn)代創(chuàng)新思維相融合,,為汾酒品牌注入全新的時代活力。酒體上,,此次面世的“巨匠”系列,,采用限量特調(diào)65度收藏級汾酒,源自由釀酒經(jīng)驗豐富的老匠人組成的非遺古法手工班團隊,,取地下840米的優(yōu)質(zhì)巖溶水,,遵循非遺杏花村汾酒釀制技藝純手工釀造,最終經(jīng)國家級釀酒大師隊伍,,嚴控2182項標準,,只選取10%特優(yōu)酒勾調(diào)而成,酒體清香醇厚豐滿,、口感層次分明,、留香持久。 汾酒巨匠系列是汾酒感恩先賢的巔峰之作,,致敬時代的扛鼎之作,,開創(chuàng)未來的傳世之作,將傳統(tǒng)工匠精神與現(xiàn)代創(chuàng)新思維相融合,,為汾酒品牌注入全新的時代活力,,打造出一場歷史文化與藝術(shù)美學(xué)的品質(zhì)盛宴。 問:公司生產(chǎn)需要排污許可證嗎,? 答:詳情請見公司2023年年度報告第五節(jié),,環(huán)境與社會責任部分。